Marketing Communication
- De acuerdo con el informe Great Wealth Transfer, la transferencia de riqueza de una generación a otra en Latinoamérica ha llevado a que, en la actualidad, el 63% de las familias mantengan conversaciones sobre el patrimonio y adopten estructuras de gobernanza familiar, buscando la educación financiera de los herederos y las transferencias tempranas.
- Además, los baby boomers (66%) son los más propensos a cambiar de gestor de inversiones, frente a la generación X (48%) y los millennials (50%).
Chile, 16 de abril de 2026. En 2026, los primeros baby boomers (de un total de 1.100 millones en el mundo) alcanzaron su cumpleaños número 80. Durante los próximos años, se heredarán más de 84 billones de dólares por las generaciones futuras, por lo que Natixis Investment Managers (Natixis IM) ha desarrollado el informe Great Wealth Transfer, en el que se revelan insights clave que ayudarán a determinar quién prosperará durante este periodo, así como las tendencias de inversión y el rol de los asesores financieros.
El informe muestra que los inversionistas están divididos sobre quién debería gestionar el patrimonio heredado. Los baby boomers (66%) son los más propensos a haber trasladado ya o a planear trasladar sus activos a un nuevo asesor, mientras que los inversionistas más jóvenes tienden a mantener el rumbo. El 48% de los inversionistas de la Generación X (de 46 a 61 años) afirma que mantendrá sus activos en el mismo lugar, y los millennials (50%) se muestran igualmente propensos a hacerlo, lo que da a los asesores un 50% de posibilidades de retenerlos. Los hombres también son ligeramente más propensos a quedarse con el asesor del benefactor (47%), mientras que el 56% de las mujeres afirman que planean cambiar.
Los asesores que se toman el tiempo para conocer a las familias de sus clientes tienen una ventaja para retener a sus clientes. Si bien el desempeño en la gestión del dinero se clasifica como una de las principales razones por las que los clientes se quedan con el asesor (23%), tiene poco que ver con el motivo por el que se van. Solo el 8% de los encuestados afirma que se va porque el asesor no administró bien el dinero de sus padres. Por lo tanto, el 76 % de los asesores encuestados afirma que la mejor estrategia para retener activos en el contexto de la transferencia de patrimonio es construir relaciones a largo plazo con toda la familia.
En Latinoamérica, el 63% de las familias mantienen conversaciones sobre el patrimonio en busca de transparencia, ya que cada vez más adoptan estructuras de “gobernanza familiar”. Muchos se centran en la educación financiera de los herederos de la próxima generación y, en algunos casos, practican el «dar en vida» y realizan transferencias tempranas a sus hijos. Esta cifra es mucho mayor que el promedio (53%) y que la de países como Japón (32%) y Hong Kong (34%).
Lucas Pérez, Country Manager de Natixis para Uruguay, Chile y Panamá, afirmó: “La brecha generacional representa un desafío importante para los asesores; las diferencias entre los intereses y experiencias de los inversores probablemente implicarán restablecer relaciones, recalibrar la estrategia de inversión y replantear las capacidades de servicio. En última instancia, los asesores que buscan retener negocios deberán centrarse en la segmentación. Las conversaciones con los herederos de la próxima generación tendrán que ir más allá de los planes patrimoniales y de los fideicomisos familiares, y adaptarse a sus preocupaciones, perspectivas y, en última instancia, a sus preferencias de servicio.”
De acuerdo con el informe, los intereses de los inversores más jóvenes encuestados se inclinan por clases de activos específicas y por estructuras de productos, especialmente en lo que respecta a Private Assets, criptomonedas y ETFs. Por lo tanto, los asesores deberán conocer a fondo el funcionamiento de cada uno y contar con estrategias claras para integrar nuevas clases de activos en las carteras de los clientes.
- Los Baby Boomers son los más conservadores, con solo el 42% que afirma estar dispuesto a asumir riesgos para progresar. Este grupo presenta el menor interés por inversiones en Private assets (29%) y en criptomonedas (16%). Sin embargo, el 63% afirma estar dispuesto a inmovilizar dinero destinado a herencias en inversiones a más largo plazo y el 52% teme que las estrategias pasivas no sean suficientes para evitar pérdidas.
- La Generación X se sitúa en un punto intermedio, con el 63% de los inversores considerando la volatilidad como una oportunidad para generar riqueza. El 55% también cree que invertir en Private Assets es una buena forma de gestionar el riesgo en sus carteras.
- Los Millennials son los menos conservadores, con el 75% que afirma que quiere tener la oportunidad de superar al mercado. También muestran mayor interés en Private assets (55%) y el 46 % ya ha invertido en criptomonedas. En lo que respecta a los ETF activos, los millennials ya se muestran receptivos a este concepto, ya que el 62 % afirma que les gustaría que los fondos de inversión que les agradan estuvieran disponibles en forma de ETF.
Más allá de las diferencias generacionales, el género también influye en las preferencias de los asesores. Las mujeres son más propensas que los hombres a describirse a sí mismas como inversoras conservadoras (41% frente a 32%) y afirman ser conscientes de que se encuentran en desventaja en lo que respecta a los ahorros para la jubilación, debido a su mayor esperanza de vida y al tiempo que pasan fuera del mercado laboral para dedicarse al cuidado de otras personas. Ante esta preocupación, casi la mitad de las mujeres (48%) cree que se necesitará un milagro para lograr la seguridad en la jubilación, mientras que solo el 39% de los hombres comparte esta preocupación.
Latinoamérica lidera en Private assets e inversión sostenible como alternativas para gestionar activos heredados
Los private assets tienen un atractivo particular en Latinoamérica, donde el 72% de los millennials y el 64% de los de la Generación X quieren invertir en ellos.
La transferencia de riqueza también puede poner un énfasis renovado en la inversión sostenible. Los millennials muestran el mayor apetito por las inversiones sostenibles: un 35% informa que ya ha invertido, y otro 41% que está interesado pero aún no ha invertido. Aunque no es tan alto, el interés también es fuerte entre los inversores de la Generación X, con un 68% ya invertido o interesado. Esto contrasta fuertemente con los boomers, donde el nivel de interés e inversión alcanza solo el 54%, y un tercio dice que no está interesado en absoluto.
En última instancia, los inversores de la próxima generación son más propensos a creer que las inversiones sostenibles superarán el rendimiento a largo plazo (65% de los millennials, 61% de la Generación X y 53% de los boomers). En ningún lugar es mayor la brecha que en Latinoamérica, donde el 81% de los millennials y el 77% de la Generación X ven potencial de alfa en comparación con sólo el 54% de los boomers.
Por su parte, el interés por las criptomonedas como alternativa para invertir la riqueza heredada va en aumento y Latinoamérica lidera la adopción de este tipo de activo. El 42% de los inversores de la Generación X y el 24% de los Baby Boomers latinoamericanos consultados en el estudio han invertido en criptomonedas, por encima de sus pares de otras regiones.
En cuanto a los inversores millennials de Latam, con un 49% ya en el mundo cripto, solo son superados ligeramente por los europeos (50%) y los británicos (51%). Es probable que la inversión crezca, ya que el 49% de los millennials y el 38% de la Generación X planeaban invertir más o comenzar a invertir en cripto durante 2025, algo con lo que incluso el 18% de los boomers estuvo de acuerdo. Al igual que en la inversión privada, los millennials en Latinoamérica (63%) son los más propensos a comenzar a invertir o invertir más.
La inteligencia artificial como asesora de inversiones también entra en el juego
A la luz de los avances en inteligencia artificial, el 57% de los millennials y el 49% de la Generación X afirman que es más probable que recurran al asesoramiento automatizado. Por el contrario, sólo el 34% de los baby boomers muestra interés. El potencial de rendimiento es una razón clave para ello, ya que el 56% de los millennials cree que el asesoramiento basado en IA impulsará significativamente los rendimientos.
Sin embargo, incluso cuando los inversores de la próxima generación adoptan la IA y el asesoramiento digital, no depositan el mismo nivel de confianza en las máquinas que en los profesionales de inversión. Los millennials (90%), la Generación X (91%) y los baby boomers (94%) siguen confiando más en sus asesores financieros al tomar decisiones. También reconocen que las necesidades de inversión son personales y requieren asesoramiento personalizado. Por ello, los inversores coinciden en que los aspectos más importantes de su relación con los asesores son: 1) recibir asesoramiento en planificación financiera (47%); 2) recibir ayuda para comprender la inversión (39%); y 3) que comprendan sus situaciones únicas (33%).
Notas a los editores:
- Generación X – Cumplen entre 46 y 61 años en 2026 Fuente: Beresford Research
- Baby Boomers – Cumplen entre 62 y 80 años en 2026. Fuente: Beresford Research
- Millennials – Cumplen entre 30 y 45 años en 2026 Fuente: Beresford Research
Metodología
Los hallazgos sobre inversores individuales se extraen de la Encuesta Global de Inversores Individuales de Natixis Investment Managers, realizada por CoreData Research en febrero y marzo de 2025, entre 7.050 inversores de 21 países. Los hallazgos sobre asesores se extraen de la Encuesta Global de Asesores Financieros de Natixis Investment Managers, realizada por CoreData Research entre junio y agosto de 2024, con 2.700 asesores en 20 países.
Acerca del Natixis Center for Investor Insight
El Natixis Center for Investor Insight es una iniciativa de investigación global centrada en los temas críticos que dan forma al panorama de la inversión actual. El Centro examina el sentimiento y el comportamiento, las perspectivas y tendencias del mercado y las percepciones de riesgo de los inversores institucionales, profesionales financieros e individuos en todo el mundo. Nuestro objetivo es impulsar una discusión más sustantiva sobre los temas, con una visión de 360° de los mercados y un análisis perspicaz de las tendencias de inversión.
Acerca de Natixis Investment Managers
El enfoque multiafiliado de Natixis Investment Managers conecta a los clientes con el pensamiento independiente y la experiencia focalizada de más de 15 gestores activos. Clasificada entre las gestoras de activos más grandes del mundo¹ con más de $1,5 billones de activos bajo gestión² (€1,3 billones), Natixis Investment Managers se especializa en estrategias de inversión activa de alta convicción, soluciones de seguros y pensiones, y activos privados, y ofrece una propuesta diversa a través de clases de activos, estilos y vehículos. La firma se asocia con los clientes para comprender sus necesidades únicas y ofrecerles perspectivas y soluciones de inversión adaptadas a sus objetivos a largo plazo. Con sedes en París y Boston, Natixis Investment Managers forma parte de Groupe BPCE, el segundo grupo bancario más grande de Francia, a través de las redes minoristas Banque Populaire y Caisse d’Épargne. Para obtener información adicional, visite el sitio web de Natixis Investment Managers en im.natixis.com | LinkedIn: [linkedin.com/company/natixis-investment-managers](https://www.google.com/search?q=https://linkedin.com/company/natixis-investment-managers).
Los grupos de distribución y servicio de Natixis Investment Managers incluyen Natixis Distribution, LLC, un corredor de bolsa de propósito limitado y distribuidor de varias sociedades de inversión registradas en EE.UU. para las cuales las empresas afiliadas de Natixis Investment Managers prestan servicios de asesoría, Natixis Investment Managers International (Francia), y sus entidades afiliadas de distribución y servicio en Europa y Asia.
¹ Los encuestados y los datos públicamente disponibles, clasificados por Investment & Pensions Europe/Top 500 Asset Managers 2025, situaron a Natixis Investment Managers como la 20ª gestora de activos más grande del mundo según los activos bajo gestión a 31 de diciembre de 2024.
² Los activos bajo gestión (AUM) de las entidades afiliadas, medidos a 31 de diciembre de 2025, son de $1,553.2 mil millones (€1,322.6 mil millones). Los AUM, según lo informado, pueden incluir activos nocionales, activos bajo servicio, activos brutos, activos de entidades afiliadas de propiedad minoritaria y otros tipos de AUM no regulatorios gestionados o atendidos por firmas afiliadas a Natixis Investment Managers.
Este documento se ha proporcionado con fines informativos únicamente a proveedores de servicios de inversión u otros Clientes Profesionales, Inversores Calificados e Institucionales, y, cuando así lo exige la legislación, solo en respuesta a su solicitud por escrito. La distribución de este documento puede estar restringida en ciertos países. El fondo no está autorizado para una oferta pública en todas las jurisdicciones, y su oferta y venta pueden estar limitadas por el regulador local a ciertos tipos de inversores. Este material no es un prospectus ni constituye una oferta de acciones. El prospectus contiene más información sobre el fondo. Los inversionistas deben leer cuidadosamente el prospectus y la Información Clave para Inversionistas (Key Investor Information) antes de invertir. Estos y otros documentos suelen estar disponibles en Natixis Investment Managers (im.natixis.com). Las inversiones no están aseguradas por la FDIC, pueden perder valor y no están garantizadas por el banco. Natixis Investment Managers puede decidir poner fin a las disposiciones relativas a la comercialización de este fondo, de conformidad con la legislación aplicable.
En Latinoamérica: Ofrecido por Natixis Investment Managers International, una compañía de gestión de carteras habilitada por la Autorité des Marchés Financiers (Autoridad francesa de los Mercados Financieros – AMF) con el núm. GP 90-009, y una sociedad por acciones simplificada inscrita (société par actions simplifiée – SAS) inscrita en el Registro Mercantil y de Sociedades de París con el núm. 329 450 738. Domicilio social: 43 avenue Pierre Mendès-France, 75013 París. En Chile: Esta oferta privada se inicia el día de la presente comunicación. La presente oferta se acoge a la Norma de Carácter General N° 336 de la Superintendencia de Valores y Seguros de Chile. La presente oferta versa sobre valores no inscritos en el Registro de Valores o en el Registro de Valores Extranjeros que lleva la Superintendencia de Valores y Seguros, por lo que los valores sobre los cuales ésta versa no están sujetos a su fiscalización. Que, por tratarse de valores no inscritos, no existe la obligación del emisor de entregar en Chile información pública respecto de dichos valores. Estos valores no podrán ser objeto de oferta pública mientras no sean inscritos en el Registro de Valores correspondiente.
Este documento puede contener referencias a copyrights, índices y marcas comerciales que pueden no estar registrados en todas las jurisdicciones. Los registros de terceros son propiedad de sus respectivos propietarios y no están afiliados a Natixis Investment Managers ni a ninguna de sus compañías relacionadas o afiliadas (colectivamente, «Natixis»). Dichos terceros propietarios no patrocinan, respaldan ni participan en la prestación de ningún servicio, fondo u otro producto financiero de Natixis.
La información de índices que aparece en este documento proviene de terceros y se facilita en su estado actual. El usuario de esta información asume todo el riesgo derivado de su uso. Cada una de las entidades terceras que participan en la recopilación, cálculo o creación de información de índices declina garantizar (incluidas garantías, entre otras, de originalidad, precisión, exhaustividad, puntualidad, no infracción, comerciabilidad e idoneidad para un propósito específico) dicha información. La entrega de este documento y/o la referencia en él realizada a valores, sectores o mercados específicos no constituye asesoramiento de inversión ni es una recomendación u oferta de compra o venta de valores, ni una oferta de una actividad financiera regulada. Antes de invertir, los inversores deben tener en cuenta los objetivos, riesgos y gastos de la inversión. Los análisis, opiniones y algunos temas y procesos de inversión aquí mencionados constituyen opiniones del gestor o de los gestores de cartera a la fecha indicada. Todos ellos, así como las posiciones de cartera y las características mostradas, pueden cambiar. No puede garantizarse que los acontecimientos se produzcan según lo previsto en este documento. Aunque Natixis Investment Managers cree que la información presentada en este documento es fiable, incluida la obtenida de terceros, no garantiza su precisión, idoneidad ni exhaustividad. No puede redistribuirse, publicarse ni reproducirse total o parcialmente. Los importes mostrados se expresan en USD salvo indicación en contrario.
Equipo Prensa
Portal Innova
